于2010年9月在紐交所上市的搜房控股，為海外中概股回歸A股又開辟了一條新途徑——分拆上市。

　　今日，萬里股份（600847，收盤價33.09元）發(fā)布重組預(yù)案稱，公司擬通過重大資產(chǎn)出售、發(fā)行股份購買資產(chǎn)及募集配套資金，置入搜房控股旗下互聯(lián)網(wǎng)房產(chǎn)及家居廣告營銷業(yè)務(wù)和金融業(yè)務(wù)，標的資產(chǎn)合計作價為161.8億元。

　　重組完成后，搜房房天下及其一致行動人將成為萬里股份控股股東，公司實際控制人變更為莫天全，此次交易構(gòu)成借殼上市。因上證所將對相關(guān)文件進行事后審核，公司股票將繼續(xù)停牌。

　　同時募集32億配套資金

　　公告顯示，萬里股份擬以23.87元/股非公開發(fā)行6.78億股，合計作價161.8億元購買搜房房天下持有的麗滿萬家100%股權(quán)、搜房媒體100%股權(quán)和北京搜房網(wǎng)絡(luò)100%股權(quán)，購買房天下網(wǎng)絡(luò)持有的拓世寰宇100%股權(quán)，購買搜房裝飾持有的宏岸圖升100%股權(quán)（以下合稱標的公司）。

　　同時，公司擬將截至2015年末擁有的除貨幣資金外的全部資產(chǎn)及負責，以不低于7億元的價格出售給公司現(xiàn)任實際控制人劉悉承旗下的南方同正。

　　此外，萬里股份擬采用鎖價發(fā)行方式向浩數(shù)投資管理的和諧并購安居基金、和諧并購基金5號及和諧并購基金6號、IDG資本管理的IDG中國股票基金、瑞東資本及其管理的瑞豐互聯(lián)網(wǎng)投資基金、宏流投資管理的鼎沁定增1號基金、凱雷投資、王海宏、百度鵬寰非公開發(fā)行股份募集配套資金，總金額不超過31.6億元，投向內(nèi)部管理平臺及系統(tǒng)升級項目、金融數(shù)據(jù)庫及線下網(wǎng)點建設(shè)項目、房源數(shù)據(jù)庫建設(shè)項目、海外市場拓展項目、技術(shù)研發(fā)項目。

　　值得一提的是，宏流投資管理的法定代表人是知名私募王茹遠，百度鵬寰的實際控制人為李彥宏。

　　標的溢價4.6倍

　　記者注意到，萬里股份此次擬購買的5家標的公司為經(jīng)內(nèi)部整合后搜房控股旗下經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)房產(chǎn)及家居廣告營銷業(yè)務(wù)和金融業(yè)務(wù)的法人主體，主要經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)房產(chǎn)及家居廣告營銷業(yè)務(wù)和金融業(yè)務(wù)。其中為客戶所提供的廣告營銷服務(wù)主要包括新房、二手房和家居三大領(lǐng)域的信息發(fā)布、廣告展示和網(wǎng)絡(luò)營銷推廣。

　　根據(jù)實際資產(chǎn)預(yù)估，標的公司經(jīng)收益法評估的預(yù)估值為161.8億元，較截至2015年9月30日置入資產(chǎn)模擬合并報表歸屬于母公司的所有者權(quán)益28.76億元增值133億元，增值率為462.49%。標的資產(chǎn)2013~2014年、2015年前9月分別實現(xiàn)營業(yè)收入25.12億元、24.43億元及14.42億元，歸屬凈利潤分別為11.31億元、9.47億元及5億元。

　　根據(jù)業(yè)績承諾，標的公司2016~ 2018年扣除非經(jīng)常性損益后歸屬凈利潤合計分別為8億元、10.4億元及13.52億元。

　　萬里股份表示，此次交易將實現(xiàn)上市公司主營業(yè)務(wù)的徹底轉(zhuǎn)型。交易完成后，公司將轉(zhuǎn)變成為一家市場競爭力較強、行業(yè)領(lǐng)先的房地產(chǎn)互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)提供商，有利于改善公司的經(jīng)營狀況、提升上市公司的持續(xù)盈利能力。